Manipulatie beïnvloedt beleggers

• Mei 6, 2024

Financiële informatie voor besluitvorming

De ASIS definieert financiële geletterdheid en zegt dat het allemaal gaat om het vermogen van mensen om weloverwogen oordelen te nemen en effectieve beslissingen te nemen over het gebruik en beheer van geld. Ik verduidelijk verder dat het gaat om het maken van de juiste keuzes met het geld en het vermijden van dure fouten. Ten slotte wordt gesteld dat financiële geletterdheid een essentiële vaardigheid is in de wereld van steeds complexere financiële beslissingen die worden gekenmerkt door zaken als gemakkelijke toegang tot krediet, een verbijsterende reeks spaar- en beleggingsproducten en verplichte opvolging. Hun doel is het bevorderen van de zelfverzekerde en geïnformeerde deelname van beleggers en consumenten aan het financiële systeem. Deze verklaringen zijn ook in lijn met de missie en visie van de Amerikaanse Securities and Exchange Commission: de missie van de SEC is het beschermen van beleggers; eerlijke, geordende en efficiënte markten onderhouden; en vergemakkelijking van de kapitaalvorming. De visie van de SEC is om de integriteit en soliditeit van de Amerikaanse effectenmarkten te versterken ten behoeve van beleggers en andere marktdeelnemers, en om haar werk uit te voeren op een manier die net zo verfijnd, flexibel en dynamisch is als de effectenmarkten die het reguleert.

Als beleggers zich bewust waren van het belang van financiële informatie, zouden er geen situaties zijn zoals die beschreven in een recente SEC-actie waarin het een bevriezing van activa tegen een beleggingsonderneming kreeg, die beweerde dat ze meer dan $ 50 miljoen aan activa van beleggers hadden verduisterd.

Volgens de SEC heeft bovengenoemde onderneming, die niet bij de SEC is geregistreerd, beleggersbeleggingen verduisterd en twee hedgefondsen misbruikt voor Ponzi-achtige activiteiten waarbij ze nieuw beleggersgeld hebben gebruikt om eerdere beleggers af te betalen. Niets nieuws hier, een Ponzi-regeling, maar het wordt nog erger omdat het onderzoek van de SEC ontdekte dat de onderneming probeerde te verbergen dat zijn hedgefondsen activa misten. Hoe? door het SEC-personeel een valse brief te bezorgen van een accountant uit het buitenland die beweerde het bestaan ​​van bijna $ 300 miljoen aan activa van een van de fondsen te verifiëren. Die activa bestaan ​​niet. Het moreel hier is dat beleggers ijverig moeten zijn wanneer ze hun investering doen en hun rijkdom verspreiden.
Dus, wat zijn de bronnen van financiële informatie die beschikbaar zijn voor beleggers, overheidsinstellingen en belastingautoriteiten ?. Dit valt onder de volgende categorieën:

• Jaarrekening
• Toelichting bij de jaarrekening
• Aanvullende informatie
• Andere middelen voor financiële rapportage
• Andere informatie.

Voorbeelden van financiële overzichten zijn het overzicht van de financiële positie, het winst- en verliesoverzicht en het totaalresultaat, het kasstroomoverzicht en het investeringsoverzicht van en uitkeringen aan eigenaren. De toelichtingen bij de financiële overzichten die relevant zijn voor de besluitvorming zijn: toelichtingen van grondslagen voor financiële verslaggeving, informatie over olie- en gasreserves, enz. Andere middelen voor financiële rapportage zijn bijvoorbeeld nieuwsbrief en persberichten, communicatie van management aan aandeelhouders, voorgestelde marketingstrategie, enz. Voorbeelden van andere informatie zijn onder meer de bespreking van het SEC-formulier 10-K, analistenrapporten, economische statistieken en andere informatie over de organisatie. Het jaarverslag op formulier 10-K biedt een uitgebreid overzicht van de zakelijke en financiële toestand van het bedrijf en bevat gecontroleerde financiële overzichten. Hoewel het op dezelfde manier wordt genoemd, verschilt het jaarverslag op formulier 10-K van het "jaarverslag aan aandeelhouders" dat een bedrijf naar zijn aandeelhouders moet sturen wanneer het een jaarlijkse vergadering houdt voor verkozen bestuurders.

Een van de belangrijkste zaken die beleggers en toezichthouders betreft, is manipulatie. De SEC definieert manipulatie als: manipulatie is opzettelijk gedrag dat is ontworpen om beleggers te misleiden door de markt voor een effect te beheersen of kunstmatig te beïnvloeden. Manipulatie kan een aantal technieken omvatten om het aanbod van of de vraag naar een aandeel te beïnvloeden. Ze omvatten: het verspreiden van valse of misleidende informatie over een bedrijf; het oneigenlijk beperken van het aantal openbaar beschikbare aandelen; of noteringen, prijzen of transacties optuigen om een ​​vals of misleidend beeld van de vraag naar een zekerheid te creëren. Degenen die zich bezighouden met manipulatie zijn onderworpen aan verschillende civiele en strafrechtelijke sancties. Onderschat nooit het belang van financiële informatie bij het nemen van beslissingen. Het voorkomen van manipulatie is een verantwoordelijkheid van accountants door informatie goed te beoordelen en advies te geven aan hun klanten.

Video-Instructies: Vera Verheldert #16: Manipulatie in relaties (Mei 2024).