Voordelen van het indexfonds

• April 27, 2024

Je hebt dus geld om te beleggen en je wilt in aandelen en obligaties zitten. U hebt besloten dat u liever met de diversiteit van een fonds gaat, maar wat nu? Gaat u met een fonds beheerd door een persoon of een raad van bestuur met expertise op het gebied van aandelenselectie? Volg je gewoon de algemene markt met een indexfonds?

Het belangrijkste onderscheid tussen een beheerd en een indexfonds is dat de index eenvoudig een deel van de aandelenmarkt nabootst (afhankelijk van het gekozen indexfonds); terwijl een beheerd fonds afhankelijk is van een manager of een groep managers om de aandelen in het fonds te kiezen en te beslissen wanneer ze kopen of verkopen om het rendement te maximaliseren en verliezen te compenseren.

Uiteraard klinkt het beheerde fonds aanvankelijk beter. Wie wil niet dat iemand met ervaring zijn rendement verbetert en beschermt tegen verliezen? Men zou denken met de complexiteit van de beleggingswereld dat een deskundige expert de beste keuze zou zijn. Er zijn echter enkele valkuilen met beheerde fondsen.

Ten eerste zijn de kosten voor de meeste beheerde fondsen, ook wel actief beleggen, hoger dan een indexfonds, ook wel passief beleggen genoemd. Op het eerste gezicht lijkt dit redelijk omdat u betaalt voor de expertise van de fondsbeheerder. Om deze hogere kosten te rechtvaardigen, moet een fonds echter consequent de markt verslaan en bij uitbreiding de index. De meeste niet. Sterker nog, 60-65% van de beheerde fondsen verliezen indexfondsen over een periode van vijf jaar. Dus de kansen om een ​​fonds te kopen dat de markt blijft verslaan, zijn enorm. Voeg daar het feit aan toe dat het fonds de markt nog meer moet verslaan om hun hogere kosten te boven te komen en het wordt duidelijk dat indexering meer voordelen biedt.

Ten tweede, als deze actieve beheerders zo deskundig zijn in hun vakgebied, waarom verliezen hun fondsen dan geld wanneer de rest van de markt stort? Hadden ze niet wijzer moeten zijn dan de gemiddelde belegger? Ze hadden tenslotte alle informatie over de bedrijven in het fonds die een gemiddelde belegger mist.

Een derde nadeel van actieve fondsen is dat ze vaker handelen. Vanwege deze actieve handel is er meer portefeuilleomzet, wat betekent dat aandelen vaker worden gekocht en verkocht. Dit vertaalt zich in meer belastingen voor de belegger, omdat elke keer dat een aandeel wordt verkocht een vermogenswinst of -verlies optreedt. Misschien zouden meer belastingen acceptabel zijn als de frequente handel zou resulteren in marktconverserende rendementen. Dit gebeurt vaak niet.

Dus, hoe zit het met indexfondsen? De voordelen van indexfondsen zijn lage kosten (minder kosten) en hogere kansen om te verdienen wat de markt oplevert. Het fonds koopt eenvoudig alle aandelen in de index die het volgt. Er is geen managementteam of bestuur dus er is niemand aan wie een salaris wordt betaald. Daarom worden de kosten laag gehouden. Gewoon een briefje, nooit kopen in een laadfonds. U zult te horen krijgen dat dit komt omdat u betaalt voor de expertise van het fonds. Geloof het niet. Er zijn tal van onbelaste fondsen die uitstekend werk doen tegen lage kosten. Koop vooral geen indexfonds met een belasting. Er is geen speciale expertise bij het bijhouden van een index. Indexfondsen kopen of verkopen een aandeel alleen als hun onderliggende index verandert. Daarom is er een zeer lage portefeuilleomzet en bijgevolg minder belastingen.

Dit alles vertaalt zich in een fonds dat gelijk is aan een marktrendement minus een kleine uitgave. Hoewel dit misschien niet klinkt als het beste rendement dat u kunt krijgen, vooral wanneer het wordt geraakt met een berenmarkt, is het feit dat de meeste actieve fondsen niet eens het marktequivalent retourneren en vervolgens nog hogere kosten aftrekken. Voeg de hogere belastingen van de omzet van de portefeuille toe en u betaalt veel voor de expertise van een actief fonds.

Mag ik mijn e-boek aanbevelen, $ 10K investeren in 2013

Video-Instructies: Indexfonds vs ETF (April 2024).